Seekordseks dividendikuningaid kajastava postitustesarja uurimisobjektiks on tõenäoliselt juba nii mõnelegi tuttav Procter & Gamble (kauplemissümbol PG). Kui ettevõtte nimi tekitab äratundmisrõõmu ehk veel vähestele, siis logo ja lühend P&G on ehk tuttavamadki. Kindlasti aga on pea kõigile tuttavad nii mõnedki ettevõtte tooteportfelli kuuluvad kaubamärgid. Olgu siinkohal mainitud näiteks Ariel, Always, Braun, Fairy, Gillette, Head & Shoulders, […]
4 praktilist abivahendit ETF-i investorile
15.08.2016 by 12 Comments
Terve viimase dekaadi jagu on mul tööalaselt olnud õnn omada ligipääsu Bloombergi kauplemisterminalile ja kogu seal sisalduvale analüütikale. Kui veel mõned aastad tagasi oli üpris keeruline leida veebiavarustest abivahendeid ja tööriistu, mis võiks rinda pista professionaalse kauplemiskeskkonna poolt pakutavaga, siis nüüd saan rõõmuga tõdeda, et asjad on pöördunud. Tihtipeale leian end kasutamas hoopis avalikult kättesaadavaid abivahendeid. […]
Dividendikuningas: Northwest Natural Gas Company (4/19)
10.08.2016 by Leave a Comment
Seekordne dividendikuningaid tutvustav sari võtab taas kord vaatluse alla kommunaalsektori ettevõtte – Northwest Natural Gas Company (kauplemissümbol NWN) nimelise gaasiettevõtte. Tegu on Põhja-Ameerika lääneranniku suurima lõpptarbijale maagaasi pakkuva ettevõttega. Firma teenindab peamiselt Oregoni ja Washingtoni osariikide tarbijaid. NWN-i ajalugu ulatub tagasi nõnda kaugele nagu aastasse 1859, mil alustati hoopis kivisöest ja hiljem toornaftast gaasi tootmisega. Maagaas […]
Juuli dividenditulu ja korporatiivsündmused
06.08.2016 by 7 Comments
Mulle meeldivad dividendid. Mis siis, et esialgu on tegu üpris väikeste summadega. Nähes järjepidevalt – kuust-kuusse, kvartalist-kvartalisse, laekumas oma kontole lisaks töötasule raha, mille saamiseks ei tule vahepeal kuigi palju vaeva näha, teeb see rõõmu. Ja tekitab põnevust. Olgugi, et esialgu on laekuvad summad vaid kümnetes eurodes mõõdetavad, aga järjepidevalt dividende ja ka säästetud kapitali […]
Dividendikuningas: Genuine Parts Company (3/19)
03.08.2016 by 8 Comments
Seekordse tutvustava postituse peategelaseks on Genuine Parts Company (kauplemissümbol GPC). GPC turukapitalisatsioon on ligikaudu 15 miljardit dollarit ehk tegu on maailma mastaabis suurettevõttega. Tegu on 1928. aastal loodud, algselt vaid auto varuosasid pakkunud, kuid tänaseks tooteportfelli oluliselt laiendanud jaemüügiketiga. Oma tegevuse esimesel viiel kümnendil opereeris GPC ainult auto varuosade kauplusi NAPA kaubamärgi all. 1975. aastal omandati […]
Mida pidada dividendi-investorina silmas ettevõtte kasumlikkuse analüüsimisel?
30.07.2016 by 3 Comments
Dividendikuninga staatust omavatest ettevõtetest ülevaateid kirjutades on üks esimesi asju, millele dividendi-investorina tähelepanu pööran ettevõtete kasumlikkus. Dividendiaktsiatesse raha paigutava investori jaoks on kasum vägagi oluline, sest välja makstav dividend on ju oma olemuselt jaotatud kasum. Seega on selge, et dividendiaktsia üks esimesi kriteeriumeid on see, et ettevõte teenib kasumit. Siis on, mida investoritele omanikutuluna laiali jagada. […]
Dividendikuningas: Dover Corporation (2/19)
20.07.2016 by Leave a Comment
Dividendikuningaid kajastava postitustesarja järjekorras teine peategelane on globaalse haardega tööstusettevõte Dover Corporation (kauplemissümbol DOV). Tegu on 1955. aastal loodud väga mitmekesise tooteportfelliga ettevõttega. Dover on järjepanu igal aastal dividende kasvatanud tänaseks 60 aastat. Seega on ettevõte maksnud kasvavaid dividende sisuliselt alates asutamisest. Dover Corporation’i palgal on pea 26 000 töötajat, ettevõtte turukapitalisatsioon on ligikaudu 11 […]
ETF-i abc: üllatusi pakkuv dividendiaktsiate ETF
17.07.2016 by 6 Comments
USA-s, Kanadas ja Suurbritannias on juba hea mitu aastakümmet populaarsed igakuiselt (või kvartaalselt) tulu välja maksvad investeerimisfondid ja ETF-id. Selliseid fonde kutsutakse income providing või income oriented fondideks. Rõhk on siinjuures sõnal income, mis antud kontekstis tähendab teenitud rahavoo välja maksmist investoritele. Tavaliselt paigutavad need fondid oma vahendid kõrge dividendimääraga aktsiatesse (sageli ka REIT-idesse ehk […]
Dividendikuningas: American States Water Company (1/19)
09.07.2016 by Leave a Comment
Dividendikuningaid tutvustav postitustesari algab ettevõttest nimega American States Water Company (kauplemissümbol AWR). Tegu on kõige pikema järjestikuse iga-aastase dividendide kasvatamise ajalooga USA ettevõttega. AWR on igal aastal dividende tõstnud juba 61 aastat järjest. See tähendab, et ettevõtte iga-aastane dividendimaksete tõstmise rodu sai alguse aastal 1955. Kordan veelkord – dividendide kasv igal aastal alates aastast 1955! Üpris aukartust äratav […]
Avalöök dividendikuningaid tutvustavale artiklitesarjale
07.07.2016 by Leave a Comment
Olen ka varem kirjutanud järjepidevalt aastaid ja aastaid dividende tõstvatest ettevõtetest. Kõiksugu dividenditšempionid, aristokraadid ja kandidaadid siiski kahvatuvad ühe grupi ettevõtete, dividendikuningate, kõrval, mis on igal aastal dividende kasvatanud vähemalt 50 aastat järjepanu. Mõelda vaid – poole sajandi jagu järjepidevat dividendikasvu ja ei ühtegi dividendikärbet. 2016. aasta seisuga kuulub auväärne dividendikuninga tiitel järgmisele 19 ettevõttele. Allikas: […]
Dividenditulu – juuni 2016
04.07.2016 by 10 Comments
Mulle meeldivad dividendid. Mis siis, et esialgu on tegu üpris väikeste summadega. Nähes järjepidevalt – kuust-kuusse, kvartalist-kvartalisse, laekumas oma kontole lisaks töötasule raha, mille saamiseks ei tule vahepeal kuigi palju vaeva näha, teeb see rõõmu. Ja tekitab põnevust. Olgugi, et esialgu on laekuvad summad vaid kümnetes eurodes mõõdetavad, aga järjepidevalt dividende ja ka säästetud kapitali […]
ETF vs ETN – sarnasused ja erinevused
17.06.2016 by 4 Comments
ETF-id ehk börsil kaubeldavad fondid on investeerimisega tegelenutele tõenäoliselt juba tuttavad instrumendid. Ja kui isiklikus investeerimisportfellis neid hetkel isegi ei ole, siis vähemalt on see kolmetäheline lühend paljudele siiski äratuntav. Neile, kel ETF-idega kokkupuuted puuduvad, olgu öeldud, et tegu on sisuliselt palju erinevaid aktsiaid ja/või võlakirju koondavate investeerimisfondidega, mis kauplevad börsil nagu aktsiad. Seega lühendi […]
Dividendiinvestori õppetund #1: kõrge dividendimääraga ei kaasne kõrge kogutootlus (II osa)
12.06.2016 by 4 Comments
Samateemalise postituse esimeses osas jõudsime järeldusele, et laiapõhjalised indeksid meile kõrge dividendimäära taga ajamise pahupoolt ei paljastanud. Kus siis ikkagi peitub põhjus, miks kõrge dividendimäära otsingud tavaliselt nõnda halvasti lõpevad? Üks põhjus peitub kindlasti investorkäitumises. Või õigemini on see vist siiski juba tulem. Päris põhjus ise resideerub hoopis dividendimäära arvutamise meetodis. Teadupärast leitakse aktsia dividendimäär tavaliselt kui […]
Dividenditulu – mai 2016
03.06.2016 by 6 Comments
Mulle meeldivad dividendid. Mis siis, et esialgu on tegu üpris väikeste summadega. Nähes järjepidevalt – kuust-kuusse, kvartalist-kvartalisse, laekumas oma kontole lisaks töötasule raha, mille saamiseks ei tule vahepeal kuigi palju vaeva näha, teeb see rõõmu. Ja tekitab põnevust. Olgugi, et esialgu on laekuvad summad vaid kümnetes eurodes mõõdetavad, aga järjepidevalt dividende ja ka säästetud kapitali […]
Dividendiinvestori õppetund #1: kõrge dividendimääraga ei kaasne kõrge kogutootlus
29.05.2016 by Leave a Comment
Olles enda jaoks mõned aastad tagasi avastanud dividendiaktsiad ja seades oma investeerimistegevusele sihte, astusin koheselt suure kolinaga ämbrisse. Täpselt nii nagu valdav enamus alustavatest dividendiinvestoritest. See kolin jõudis mu kõrvu muidugi alles hiljem, umbes pool aastat pärast dividendistrateegiaga alustamist. Tagantjärele hinnates saan öelda, et tegin kaks olulist viga. Esiteks arvasin, et olen nutikas ja pikaajalist investeerimishorisonti silmas […]
Mõtteid töötamisest ja osalisest finantsvabadusest
23.05.2016 by 16 Comments
Meie kõigi elus tuleb ikka aeg-ajalt ette olukordi, mil vanaviisi enam edasi minna ei saa. Olgu siis meist endist tulenevatel või välistel ehk meist sõltumatutel põhjustel. Vana saab otsa ja algab uus. Tuleb keerata uus lehekülg. Juhul kui meil on aega (ja tahtmist) veidi saabunud muutuste üle mõtiskleda, võib avaneda hoopis uus maailm. Selline, mis esmapilgul läheks […]
Tulumäärade ajaloost ja kõrge dividendimäära otsinguil
14.05.2016 by 8 Comments
Kirjutan selles blogis suhteliselt vähe finantsturgude hetkeolukorrast ja päevasündmusi praktiliselt ei kommenteeri. Teen seda täiesti teadlikult ja sihilikult – ei soovi ise enda jaoks ega ka lugejate jaoks veelgi võimendada finantsturgude tõmbetuuli kommenteerides iga hinnaliikumist või uudist. Pikaajalise investeerimise puhul saab määravaks siiski regulaarsus, distsipliin ja järjepidev eesmärgipärane tegutsemine. Seega on lühiajalised hinnakõikumised ja päevakajalised […]
Varade jaotamine alamportfellideks: kolme tasku süsteem
08.05.2016 by 7 Comments
Mind on väikesest peale õpetatud olema hästiorganiseeritud – õueriided olid õues mängimiseks, piduriided teatrikülastusteks ja muudeks pidulikeks puhkudeks ning koolis käimiseks olid eraldi riided. Sama moodi oli lugu näiteks lauanõudega. Pidupäeva puhul võeti ikka välja ilusamad taldrikud, morsiklaasid ja noad-kahvlid. Seega pole ime, et sarnane grupeerimine ja rühmitamine on üle kandunud ka täiskasvanuikka ja muudesse eluvaldkondadesse. Nagu näiteks […]
Dividenditulu – aprill 2016
01.05.2016 by 8 Comments
Mulle meeldivad dividendid. Mis siis, et esialgu on tegu üpris väikeste summadega. Nähes järjepidevalt – kuust-kuusse, kvartalist-kvartalisse, laekumas oma kontole lisaks töötasule raha, mille saamiseks ei tule vahepeal kuigi palju vaeva näha, teeb see rõõmu. Ja tekitab põnevust. Olgugi, et esialgu on laekuvad summad vaid kümnetes eurodes mõõdetavad, aga järjepidevalt dividende ja ka säästetud kapitali edasi […]
Arenevate riikide dividendiaktsiatesse investeerivate ETF-ide võrdlus – II osa
24.04.2016 by 2 Comments
Käesolev postitus on järg arenevate riikide dividendiaktsiatesse investeerivate ETF-ide võrdlusloo I osale. Pilk ETF-i sisse Lisaks alusindeksi ja ETF-i enda parameetrite analüüsile on mul kujunenud tavaks vaadata ka pisut sügavamale ETF-i sisse ehk teostada kiire finantssuhtarvude analüüs kõigi ETF-i komponentaktsiate kohta. Kui enamasti on kogu ETF-i investeerimisportfell kõigile huvilistele ETF-i pakkuja kodulehel kättesaadav, siis ETF-i […]
Säästmismäär – märts 2016
17.04.2016 by 2 Comments
Investeerimisele eelneb alati säästmine. Investeerimisportfelli alles üles ehitava investori vara kasvab esmajärjes tänu täiendavale säästmisele ja investeeringutele ning mitte niivõrd finantsturgude tootluse tulemusena. Seetõttu olen seadnud eesmärgiks säästa igakuiselt vähemalt 50% oma sissetulekutest ja investeerida need säästud dividende maksvatesse aktsiatesse ning aktsiafondidesse. 2015. aastal püüdsin säästa igakuiselt vähemalt 40% oma sissetulekutest, 2016. aastaks olen eesmärgi tõstnud […]
Arenevate riikide dividendiaktsiatesse investeerivate ETF-ide võrdlus – I osa
10.04.2016 by 10 Comments
Kui veel paar-kolm aastat tagasi oli arenevate riikide (Emerging Markets) dividendiaktsiatesse investeerivate ETF-ide valik üpris kitsuke, siis tasapisi tuleb järjepanu välja aina uusi ja väidetavalt paremaid. Minu portfellis on mõnda aega olnud Saksamaa Xetra börsil kauplev iShares Emerging Markets Dividend ETF (EUNY). Olen varem korduvalt kirjutanud (näiteks siin ja siin), et kuigi vahepealsed turukõikumised on viinud […]
Dividenditulu – märts 2016
03.04.2016 by 13 Comments
Mulle meeldivad dividendid. Mis siis, et esialgu on tegu üpris väikeste summadega. Nähes järjepidevalt – kuust-kuusse, kvartalist-kvartalisse, laekumas oma kontole lisaks töötasule raha, mille saamiseks ei tule vahepeal kuigi palju vaeva näha, teeb see rõõmu. Ja tekitab põnevust. Olgugi, et esialgu on laekuvad summad vaid kümnetes eurodes mõõdetavad, aga järjepidevalt dividende ja ka säästetud kapitali edasi […]
ETF-i abc: pöörd-ETFid
27.03.2016 by 6 Comments
Viimased 8-9 kuud on globaalsetel aktsiaturgudel olnud üpris sündmusterohked. Näiteks USA suurettevõtete aktsiahindade liikumist järgiv S&P 500 indeks on liikunud üles-alla ligikaudu 10-12% suuruses vahemikus. Suurimate Euroopa ettevõtete aktsiahindu järgiva STOXX Europe 600 ja samuti globaalseid aktsiahindu järgiva MSCI World indeksi hinnaliikumised on ulatunud isegi kuni 15-20 protsendini. Seega pole ime kui ka väike-investorite seas […]
Säästmismäär – veebruar 2016
19.03.2016 by Leave a Comment
Investeerimisele eelneb alati säästmine. Investeerimisportfelli alles üles ehitava investori vara kasvab esmajärjes tänu täiendavale säästmisele ja investeeringutele ning mitte niivõrd finantsturgude tootluse tulemusena. Seetõttu olen seadnud eesmärgiks säästa igakuiselt vähemalt 50% oma sissetulekutest ja investeerida need säästud dividende maksvatesse aktsiatesse ning aktsiafondidesse. 2015. aastal püüdsin säästa igakuiselt vähemalt 40% oma sissetulekutest, 2016. aastaks olen eesmärgi tõstnud […]
RSS - Posts